Ngân hàng Laurentian đang được chia tách và bán, với các hoạt động thương mại được chuyển giao cho Ngân hàng Fairstone Canada trong một thỏa thuận trị giá 1,9 tỷ đô la, trong khi National Bank đang mua lại mảng bán lẻ và doanh nghiệp nhỏ với giá trị xấp xỉ giá trị sổ sách.
Thỏa thuận này là đỉnh cao của nhiều năm nỗ lực của ngân hàng nhằm xoay chuyển tình thế hoặc tìm kiếm người mua khi ngân hàng đang chật vật cạnh tranh trong một ngành tài chính ngày càng coi trọng quy mô.
Theo các điều khoản, cái tên Laurentian Bank, thương hiệu hơn 175 năm tuổi, sẽ tiếp tục tồn tại như một phần của Fairstone, với trụ sở chính của mảng thương mại vẫn đặt tại Montreal, và giám đốc điều hành Éric Provost vẫn tiếp tục đảm nhiệm vai trò của mình.
Tuy nhiên, sự hiện diện của ngân hàng trên các tuyến phố chính của Quebec sẽ không bị ảnh hưởng.
Toàn bộ 57 chi nhánh của Laurentian sẽ không được chuyển giao cho National Bank, và nhân viên của ngân hàng cũng vậy, thay vào đó, họ sẽ có quyền ứng tuyển vào các vị trí còn trống tại ngân hàng.
Động thái này sẽ ảnh hưởng đến phần lớn trong số khoảng 2.715 nhân viên của Laurentian, mặc dù chưa rõ có bao nhiêu người sẽ tiếp tục tham gia hoạt động thương mại tại Fairstone.
Thỏa thuận này là một bước tiến nhanh hơn nữa của Laurentian trong việc dấn thân sâu hơn vào mảng thương mại, Provost cho biết trong một tuyên bố.
Ông nói: "Việc hợp tác với Ngân hàng Fairstone sẽ cho phép chúng tôi phát triển mảng kinh doanh thương mại chuyên biệt hơn nữa, đồng thời vẫn duy trì được thương hiệu của mình".
Trọng tâm thương mại bao gồm cho vay bất động sản, cung cấp tài chính kho và thiết bị, dịch vụ trung gian và các hoạt động trên thị trường vốn.
Khách hàng của Laurentian sẽ được hưởng lợi từ nhiều dịch vụ hơn và công nghệ tốt hơn tại National, ông nói.
Một phần trong những khó khăn của Laurentian là sự chậm trễ trong việc thích ứng với công nghệ mới, khi ngân hàng chỉ mới ra mắt ứng dụng ngân hàng đầu tiên vào năm 2022.
Việc Laurentian chấm dứt hoạt động như một ngân hàng độc lập càng làm tăng thêm xu hướng hợp nhất trong ngành ngân hàng Canada, vốn khiến một số ngân hàng nhỏ còn hoạt động, mặc dù sự cạnh tranh từ các nền tảng công nghệ tài chính ngày càng gia tăng.
Nhà phân tích Mike Rizvanovic của Scotiabank cho biết trong một ghi chú rằng thỏa thuận này “làm nổi bật những thách thức trong việc cạnh tranh trên thị trường cho vay Canada (với) một nhượng quyền thương mại quy mô nhỏ”.
Ông cho biết ông thấy ít rủi ro từ góc độ quản lý mặc dù có sự chồng chéo trên thị trường với National, nhấn mạnh quy mô tương đối nhỏ của Laurentian.
National Bank sẽ chứng kiến cơ sở khách hàng của mình mở rộng khi tiếp nhận 10,9 tỷ đô la cho vay bán lẻ và tiền gửi của Laurentian cùng 1,4 tỷ đô la cho vay và tiền gửi của doanh nghiệp vừa và nhỏ, nâng tổng tài sản của National Bank lên khoảng 594 tỷ đô la, trở thành ngân hàng nhỏ nhất trong nhóm Big Six.
Giám đốc điều hành MNP, bà Shilpa Mishra, cho biết trong một báo cáo gần đây rằng thỏa thuận này diễn ra trong bối cảnh "sự hợp nhất chưa từng có" trong lĩnh vực tài chính.
Các thương vụ mua lại trong những năm gần đây bao gồm RBC hoàn tất thỏa thuận mua lại HSBC Canada với giá khoảng 13,5 tỷ đô la vào năm ngoái và việc National Bank mua lại Canadian Western Bank vào tháng 2.
Ngoài ra, còn có việc Scotiabank mua lại một phần KeyCorp tại Hoa Kỳ và ATB Financial mua lại Cormark Securities Inc., bà lưu ý.
"Đã có nhiều hoạt động M&A hơn trong lĩnh vực ngân hàng Canada trong hai năm qua so với hai thập kỷ trước", bà nói trước khi tin tức về Laurentian được công bố.
Mishra cho rằng xu hướng này là do cuộc đua xây dựng quy mô và năng lực trong một thị trường toàn cầu ngày càng cạnh tranh.
Xu hướng này khiến EQB Inc. trở thành ngân hàng nhỏ duy nhất được niêm yết công khai trên thị trường, Rizvanovic lưu ý.
Xu hướng hợp nhất cũng có thể thấy ở Fairstone, công ty mua lại Laurentian.
Năm ngoái, Fairstone đã sáp nhập với Home Trust, tạo ra một ngân hàng cho vay tập trung vào các khách hàng có tín dụng thấp với hơn hai triệu khách hàng và 255 chi nhánh. Trước đó, Home Trust đã phát triển mạnh mẽ sau khi được Smith Financial Corp. mua lại trong một thỏa thuận trị giá khoảng 1,7 tỷ đô la vào năm 2023.
Overall, the deal looks about as good as could be expected, said Jefferies analyst John Aiken in a note.
Theo thỏa thuận, Fairstone Bank sẽ trả 40,50 đô la cho mỗi cổ phiếu của Laurentian Bank bằng tiền mặt, trong khi số tiền mà National Bank sẽ trả sẽ dựa trên số dư chưa thanh toán tại thời điểm đóng sổ.
Thỏa thuận của Fairstone phải được thông qua bởi đa số hai phần ba số phiếu của các cổ đông Laurentian Bank.
Quỹ đầu tư bất động sản Québec, sở hữu khoảng 8% cổ phần của Laurentian, cho biết trong một tuyên bố rằng họ ủng hộ thỏa thuận này, xét đến bối cảnh cạnh tranh trong ngành ngân hàng.
Nhìn chung, thỏa thuận này có vẻ tốt như mong đợi, theo nhà phân tích John Aiken của Jefferies trong một ghi chú.
"Việc bán Ngân hàng Laurentian là một động thái thoái vốn mang lại lợi ích cho các cổ đông hiện tại, một động thái mà chúng tôi không cho là có khả năng xảy ra."
Ông cho biết thỏa thuận này cũng là một cú hích cho National Bank.
"National Bank không chỉ được hưởng lợi nhờ việc mở rộng quy mô tại tỉnh nhà mà còn không phải giải quyết các vấn đề tồn đọng liên quan đến hệ thống chi nhánh của Laurentian," Aiken nói.
"Việc đưa tài sản, tiền gửi và quỹ tương hỗ về giá trị sổ sách chỉ là một phần thưởng nhỏ."
The Canadian Press
